Privatpersonen und Unternehmer arbeiten oft mit mehreren Banken und Asset Managern zusammen. Dabei besteht die Gefahr, die Übersicht zu verlieren, Doppelspurigkeiten zu schaffen und ungewollte Risiken einzugehen. Mit der Software einer unserer Partner Altoo können wir auch komplexe Vermögensstrukturen über mehrere Anbieter hinweg zusammenfassen und unsere Kundinnen und Kunden strategisch, unabhängig und umfassend beraten. Die Banken verwalten dabei weiterhin das Vermögen der Kunden und die Vermögenswerte bleiben im Depot der entsprechenden Banken.
Ziele
Manchmal sieht man vor lauter Bäumen den Wald nicht mehr und läuft Gefahr, die strategische Sicht auf sein Vermögen zu verlieren. Mit einem einheitlichen Investment-Ansatz verfolgen unsere Kunden zwei Ziele: Auf der einen Seite möchten sie einen systematischen Anlageprozess über ihr gesamtes Vermögen erhalten und dies unter einheitlichen Richtlinien. Auf der anderen Seite suchen sie eine konsolidierte Sicht über ihr gesamtes Vermögen – auf Wunsch sogar unter Einbezug von Nachhaltigkeitskriterien. Dieses Vorgehen ermöglicht es unseren Kunden, auf einer neuen Ebene mit den verschiedenen Banken und Asset Managern zu arbeiten.
Vorgehen
Um diese Ziele zu erreichen, braucht man folgende Instrumente: Erstens, einheitliche Anlagerichtlinien, welche für sämtliche Banken und Asset Manager verbindlich gelten. Zweitens, eine konsolidierte Sicht über sämtliche Vermögensteile – am besten bis auf Titel-Ebene. Und drittens benötigt man einen Prozess, der es ermöglicht, aus den definierten Vorgaben (Anlagerichtlinien) und den erhaltenen Informationen (konsolidierte Sicht) die nötigen und sinnvollen Schlüsse zu ziehen. Wir gehen im Folgenden auf diese drei Bereiche ein und zeigen auf, wie wir unsere Kunden im Verbund mit der Software von Altoo konkret unterstützen.
Definition von einheitlichen Anlagerichtlinien
Rahn+Bodmer Co. erstellt zusammen mit dem Kunden einheitliche Anlagerichtlinien. Dazu gehören beispielsweise die Höhe der Aktienquote, die Wahl der zu investierenden Assetklassen oder auszuschliessende Industrien. Mit den Anlagerichtlinien setzt der Kunde den Rahmen und die Richtung für seine Investitionen fest — dies in Abhängigkeit mit seinen Risiko- und Renditevorstellungen. Dadurch erhält der Kunde eine systematische Überwachung seines Vermögens. Denn nur wenn alle Banken/Asset Manager mit den gleichen Richtlinien investieren, kann man deren Leistung objektiv vergleichen. Die Anlagerichtlinien sind die Leitplanken beim Investieren. Sie bilden zudem die Grundlage für die Strategische Asset Allocation und die Struktur des gesamten Portfolios und sind darüber hinaus für mindestens 50 % der Performance des Gesamtportfolios verantwortlich.
Alle Vermögenswerte auf einen Blick
Die Software von unserem Partner Altoo konsolidiert alle Vermögenswerte, inklusive Immobilien, Private Equity, aber auch Kunst oder andere alternative Anlagen. Der Kunde erhält eine täglich aktualisierte Übersicht, die sein gesamtes Vermögen abbildet. Daraus lassen sich Zusammenhänge erkennen und es entsteht eine Entscheidungsgrundlage, die es möglich macht, eine strategische Vermögensverwaltung aufzubauen.
Eine Konsolidierung über alle Anlagen und Klassen hinweg vermindert aber auch Interessenskonflikte und Risiken. Risiken, die zum Beispiel daraus entstehen dass die Risikoverteilung für jedes einzelne Depot erfolgte und nicht über das Gesamtportfolio. Schliesslich bildet die Konsolidierung auch die Grundlage dafür, um die Arbeit der einzelnen Dienstleister einander gegenüber zustellen. Dabei geht es nicht bloss um den Vergleich der Performance, sondern immer um das Verhältnis der Performance zum eingegangenen Risiko. So kann man klar sehen, mit welchen Titeln man welchen Beitrag für die Performance erwirtschaftet hat und welche taktischen Massnahmen welchen Effekt auf die Performance und das Risiko gehabt haben. Des Weiteren bietet die Technologie von Altoo die Möglichkeit, sämtliche relevanten Dokumente abzuspeichern. So sind sämtliche Vermögensausweise oder Vereinbarungen mit Banken und Vermögensverwaltern am richtigen Ort abgelegt. Auch Familienmitglieder haben so Zugang und volle Transparenz, was zum Beispiel auch in der Nachfolgeplanung von Vorteil ist.
Beratung und Unterstützung
Basierend auf der Gesamtsicht und den definierten Anlagerichtlinien unterstützen die Kundenberater von Rahn+Bodmer Co. ihre Kundinnen und Kunden bei der Definition des Investment Prozesses. Wie bereits erwähnt startet dieser bei der Festlegung der Strategischen Asset Allocation, der eigentlichen “Grundeinstellung” eines Portfolios. Diese wird den äusseren Einflussfaktoren kontinuierlich angepasst. Hierzu zählen beispielsweise makroökonomische Einflüsse/Tendenzen, Rückschlüsse aus den Handlungen der einzelnen Asset Managern oder auch eruierte Verstösse gegen die Anlagerichtlinien. Rahn+Bodmer Co. unterstützt ihre Kunden dabei, Entscheidungsgrundlagen zu erarbeiten und Anpassungen vorzunehmen. Im Vordergrund stehen dabei immer, dass unsere Kunden ihre Anlageziele erreichen, Abweichungen frühzeitig erkannt und Handlungsoptionen wahrgenommen werden können.
Disclaimer:
Die Informationen und Ansichten in diesem Blog dienen ausschliesslich Informationszwecken und stellen insbesondere keine Werbung, Empfehlung, Finanzanalyse oder sonstige Beratung dar. Namentlich ist dieser weder dazu bestimmt, dem Leser eine Anlageberatung zukommen zu lassen, noch ihn bei allfälligen Investitionen oder sonstigen Transaktionen zu unterstützen. Entscheide, welche aufgrund der vorliegenden Publikation getroffen werden, erfolgen im alleinigen Risiko des Anlegers.
Bei Fragen zu diesem Thema stehen wir Ihnen gerne zur Verfügung.
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